Au-delà d'Ethereum : explorer le potentiel des nouvelles Blockchains dans l'adoption des stablecoins
Contexte
Le marché des stablecoins connaît une croissance rapide, devenant une force importante dans l'économie numérique, rivalisant même avec les réseaux financiers traditionnels. Selon une étude d'une certaine plateforme de données, le volume total des transactions de stablecoins en 2023 a dépassé 10,8 billions de dollars. En excluant les transactions "non naturelles" (comme celles pilotées par des robots ou des transactions automatisées), le volume réel des transactions est d'environ 2,3 billions de dollars. Ces données ajustées reflètent un taux de croissance organique annuel des stablecoins atteignant 17 %, soulignant le rôle de plus en plus important des stablecoins dans la finance de détail et institutionnelle. Le graphique ci-dessous fournit des insights visuels sur le paysage actuel et les trajectoires de croissance des stablecoins dans les principaux écosystèmes de blockchain.
Ce graphique montre la tendance de la capitalisation boursière globale des 20 premières blockchains de 2020 à 2025. Ethereum se distingue particulièrement, avec une capitalisation boursière dépassant 100 milliards de dollars à son apogée, dominant l'écosystème blockchain dans son ensemble. Cette capitalisation boursière élevée est étroitement liée au rôle d'Ethereum en tant que principale plateforme pour l'émission de DeFi et de stablecoins, ce qui lui permet de maintenir une position forte même en période de volatilité du marché. D'autres blockchains (comme une certaine chaîne intelligente, une certaine chaîne publique et une certaine chaîne publique haute performance) ont une capitalisation boursière relativement faible mais stable. En particulier, une certaine chaîne publique et une certaine chaîne intelligente présentent une tendance de croissance stable, soulignant leur rôle en tant que plateformes alternatives pour les stablecoins et DeFi, surtout dans les régions et les scénarios d'application où le coût et la vitesse des transactions sont cruciaux.
Il convient de noter que la capitalisation boursière des plateformes émergentes telles que certaines Layer2, certaines nouvelles chaînes publiques et certaines Layer2 augmente progressivement, montrant un taux d'adoption en hausse. Cette trajectoire de croissance indique qu'à mesure que ces écosystèmes continuent de mûrir, ils pourraient potentiellement défier les leaders existants en répondant à des besoins spécifiques ou en offrant une efficacité transactionnelle compétitive. Les données montrent que, bien qu'Ethereum domine en termes de capitalisation boursière totale, d'autres blockchains continuent d'attirer des utilisateurs et des développeurs, suggérant qu'avec la maturation de l'écosystème, l'activité des stablecoins pourrait subir un transfert potentiel.
Ce graphique présente plus en détail la tendance de la capitalisation boursière des stablecoins des 20 principales blockchains. Ethereum, avec une capitalisation boursière des stablecoins de plus de 8 milliards de dollars, est en tête, reflétant son rôle important en tant que plateforme de garde pour des stablecoins majeurs tels que USDT, USDC et DAI. La capitalisation boursière massive d'Ethereum soutient sa position en tant que hub de stablecoins, la demande venant principalement des applications DeFi et des utilisateurs institutionnels recherchant des stablecoins conformes. Cependant, une certaine blockchain publique se distingue en tant que concurrent majeur, avec une capitalisation boursière des stablecoins d'environ 4 milliards de dollars. L'attrait de cette blockchain publique réside dans ses faibles frais de transaction et sa rapidité de traitement, ce qui la rend particulièrement populaire dans des scénarios de trading à haute fréquence, tels que les envois de fonds et les paiements transfrontaliers.
D'autres chaînes (comme certaines chaînes intelligentes, certaines blockchains publiques et certaines blockchains publiques à haute performance) ont une capitalisation boursière de stablecoins relativement petite, mais jouent un rôle clé dans un écosystème diversifié de stablecoins. Par exemple, la capitalisation boursière du stablecoin d'une certaine chaîne intelligente est d'environ 2 milliards de dollars, attirant des projets DeFi et des utilisateurs de détail à la recherche de frais inférieurs à ceux d'Ethereum. Les blockchains plus petites (comme certaines blockchains publiques et certaines blockchains publiques) se positionnent comme des plateformes de niche pour les stablecoins, ciblant généralement des cas d'utilisation spécifiques tels que les paiements transfrontaliers et les petites transactions.
Ethereum : un leader solide
Ethereum est généralement considéré comme la pierre angulaire de la finance décentralisée (DeFi) et reste la chaîne dominante pour les activités de stablecoin, avec une capitalisation boursière de stablecoins dépassant 8 milliards de dollars. Plusieurs facteurs permettent à Ethereum de maintenir sa position de leader dans l'écosystème des stablecoins :
Écosystème DeFi mature et interconnecté : L'immense et mature écosystème DeFi d'Ethereum comprend des protocoles connus tels que certains DEX, certains protocoles de prêt et d'autres protocoles de prêt, qui dépendent fortement de la liquidité des stablecoins dans leur fonctionnement. Les stablecoins sont essentiels pour les pools de liquidité, le prêt et l'agriculture de rendement, rendant Ethereum une plateforme indispensable pour les utilisateurs cherchant des services DeFi complets.
Confiance des institutions et des régulateurs : les stablecoins sur Ethereum (en particulier USDC et DAI) ont reçu la reconnaissance des régulateurs et la confiance des institutions. Avec l'entrée de plus en plus d'institutions dans le domaine des cryptomonnaies, la réputation d'Ethereum en tant que réseau sécurisé et décentralisé en fait un choix idéal pour les stablecoins conformes de niveau institutionnel. Les USDC d'un émetteur de stablecoin et les DAI d'un protocole de stablecoin décentralisé sont les principaux stablecoins natifs d'Ethereum, servant de piliers de confiance au sein de l'écosystème.
Une diversité de stablecoins et d'usages : Ethereum héberge une large gamme de stablecoins, y compris des stablecoins soutenus par des monnaies fiduciaires comme USDT et USDC, ainsi que des stablecoins algorithmiques et décentralisés comme DAI. Cette diversité permet aux utilisateurs d'Ethereum de choisir le stablecoin qui correspond le mieux à leur tolérance au risque, à leurs exigences réglementaires et à leurs préférences. Par exemple, DAI présente une attrait unique car il n'est pas directement lié aux réserves de monnaies fiduciaires, ce qui est en accord avec les valeurs de décentralisation prônées par la communauté Ethereum.
Solutions de couche 2 pour faire face aux problèmes d'échelle : Ethereum fait face à des défis d'échelle, des frais de Gas élevés limitent la participation des petits utilisateurs à la DeFi. Cependant, des solutions de couche 2 comme certaines Layer2, certaines Layer2 et certaines Layer2 réduisent considérablement les coûts de transaction et augmentent le débit, permettant à Ethereum de continuer à maintenir sa position de leader dans les cas d'utilisation des stablecoins sans sacrifier la décentralisation.
Avec le développement continu de l'écosystème de deuxième couche d'Ethereum et la transition complète vers Ethereum 2.0, il est prévu que sa position dominante sur le marché des stablecoins restera maintenue. Alors que la réglementation autour des stablecoins devient de plus en plus claire, l'adoption par les institutions devrait également croître, ce qui pourrait inciter le lancement de stablecoins soutenus par des monnaies fiduciaires et conformes sur Ethereum. De plus, l'écosystème DeFi d'Ethereum pourrait également continuer à innover, en développant de nouveaux cas d'utilisation de stablecoins, y compris des actifs synthétiques, des stablecoins inter-chaînes et des produits de génération de rendement plus complexes.
Une blockchain publique haute performance : alternative haute performance à l'Éther
Certaines blockchains à haute performance sont souvent considérées comme des alternatives haute performance à Ethereum, connues pour leur rapidité de transaction et leurs faibles frais. Bien que la capitalisation boursière des stablecoins de cette blockchain à haute performance soit nettement inférieure à celle d'Ethereum, elle a réussi à attirer une base d'utilisateurs fidèles et devient de plus en plus populaire parmi les utilisateurs de détail et les développeurs recherchant des solutions à faible coût.
Transactions rapides et à faible coût : le mécanisme de consensus unique de preuve d'historique (Proof of History, PoH) d'une blockchain publique haute performance prend en charge un haut débit et une faible latence, permettant au réseau de traiter des milliers de transactions par seconde à des frais très bas. Cela fait de cette blockchain publique haute performance un choix idéal pour les applications nécessitant des transactions fréquentes (comme les paiements de faible montant et les transferts de jetons stables de détail). Par conséquent, des stablecoins comme USDC et USDT sont souvent utilisés pour les paiements quotidiens et les transferts rapides au sein de l'écosystème sur cette blockchain publique haute performance.
Intégration des paiements et des applications de jeu : une chaîne de blocs haute performance se positionne comme une plateforme idéale pour les secteurs du jeu et des paiements, qui exigent des transactions rapides et peu coûteuses. Ses outils de développement conviviaux et son support pour les applications haute performance en font la plateforme de choix pour les développeurs souhaitant créer des applications décentralisées (dApp), qui sont souvent intégrées avec des stablecoins. Par exemple, le jeu blockchain某游戏 et le service de streaming musical某音乐平台 tirent parti de la vitesse et de la stabilité de cette chaîne de blocs haute performance, utilisant respectivement des stablecoins comme monnaie dans le jeu et outil de pourboire.
Problèmes de stabilité du réseau : Bien que la haute performance d'une certaine blockchain publique soit un grand avantage, elle fait également face à des interruptions de réseau et à des problèmes de stabilité. Ces temps d'arrêt amènent certains utilisateurs à douter de sa fiabilité, en particulier dans des scénarios de transactions de grande valeur ou d'utilisation institutionnelle. La résilience du réseau de cette blockchain publique haute performance est encore en développement, et elle doit résoudre ces défis techniques pour obtenir la confiance totale du marché des stablecoins et de la DeFi.
Collaboration avec USDC et solutions inter-chaînes : La collaboration entre une certaine blockchain haute performance et l'émetteur de USDC, une certaine société de stablecoin, est un facteur clé pour promouvoir l'adoption des stablecoins sur la plateforme. La disponibilité de USDC sur cette certaine blockchain haute performance offre aux utilisateurs un stablecoin soutenu par le dollar de confiance, renforçant ainsi l'attrait de cette certaine blockchain haute performance. De plus, cette certaine blockchain haute performance explore des solutions inter-chaînes, ce qui permettra aux actifs de circuler sans friction entre cette certaine blockchain haute performance et Ethereum, offrant aux utilisateurs plus de flexibilité et élargissant son influence sur le marché des stablecoins.
Une blockchain haute performance présente un potentiel de croissance significatif dans le domaine des stablecoins, surtout si elle peut maintenir la stabilité du réseau et renforcer sa position dans les domaines des jeux et des paiements de détail. En continuant sa collaboration avec USDC et en explorant les capacités inter-chaînes, cette blockchain haute performance pourrait attirer davantage de transactions de stablecoins et d'applications DeFi. Cependant, sa structure de validateurs centralisée et les problèmes d'interruption du réseau pourraient limiter son attrait pour les institutions, à moins que ces problèmes ne soient résolus.
Conditions clés pour la croissance des stablecoins
Avec l'attrait croissant des stablecoins sur le marché des cryptomonnaies et des finances, certaines caractéristiques écologiques et environnementales favorisent l'adoption et la croissance des stablecoins. Ces environnements possèdent non seulement des avantages techniques, mais répondent également stratégiquement aux besoins des utilisateurs de détail et des investisseurs institutionnels. Voici les caractéristiques spécifiques des écosystèmes Blockchain qui sont les plus susceptibles de connaître une explosion des stablecoins, ainsi que les données et tendances récentes observées sur le marché.
1. Faibles frais de transaction
Les échanges de stablecoins sont généralement fréquents et nécessitent une faible latence, en particulier dans les scénarios où les utilisateurs dépendent des stablecoins pour des transactions quotidiennes, des paiements transfrontaliers et des remises. Un écosystème avec des frais de transaction bas et une haute évolutivité est plus attrayant, car il permet des transactions économiquement efficaces sans congestion du réseau.
Lors d'une enquête en 2023 auprès des utilisateurs de stablecoins, plus de 60 % des répondants ont déclaré que le coût des transactions était le principal facteur de leur choix de plateforme Blockchain. Les frais de transaction moyens d'Ethereum dépassent souvent 10 dollars pendant les périodes de congestion du réseau, tandis que les frais de transaction moyens de certains réseaux comme un certain blockchain public et une certaine chaîne intelligente sont inférieurs à 0,10 dollar. Cela a entraîné une migration massive de USDT d'Ethereum vers un certain blockchain public, qui a capturé environ 30 % de l'offre de USDT, principalement grâce à ses faibles frais, ce qui le rend particulièrement attrayant dans les régions où la demande de transferts d'argent transfrontaliers est élevée. De plus, une certaine chaîne intelligente continue d'attirer les utilisateurs de détail dans son écosystème DeFi en raison de frais de transaction bien inférieurs à ceux d'Ethereum.
Offrir un environnement Blockchain à faible coût et à haute évolutivité (comme certaines solutions de deuxième couche Ethereum Layer 2 et certaines blockchains publiques à haute performance) est également très adapté à la croissance des stablecoins. Certaines blockchains publiques à haute performance peuvent traiter jusqu'à 65 000 transactions par seconde, avec des frais moyens relativement bas, en particulier dans les applications de paiement et de jeu, où l'adoption des stablecoins augmente progressivement.
2. Un puissant écosystème DeFi avec des cas d'utilisation diversifiés
Un écosystème DeFi puissant attire non seulement la liquidité des stablecoins, mais offre également une utilité qui va au-delà des simples transactions. Dans un environnement avec des applications telles que le prêt et la génération de rendement, les stablecoins, en tant que moyen d'échange et garantie stables, deviennent le cœur de divers produits DeFi.
Ethereum gère plus de 70 % des applications DeFi mondiales, et les stablecoins représentent près de 50 % du total de la valeur verrouillée (TVL) des protocoles DeFi d'Ethereum. Cet usage répandu des stablecoins est la raison principale pour laquelle Ethereum reste en tête dans l'adoption des stablecoins, malgré des frais relativement élevés. À la fin du deuxième trimestre 2024, la valeur verrouillée DeFi d'Ethereum était d'environ 40 milliards de dollars, dont une part importante était occupée par des stablecoins (comme USDC, USDT et DAI).
Une chaîne intelligente dispose également d'un écosystème DeFi actif, avec des plateformes largement utilisées telles qu'un DEX et un protocole de prêt.
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ForkItAll
· Il y a 12h
Difficile à dire, la position de l'eth est vraiment difficile à bouger.
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GasFeeNightmare
· Il y a 12h
Qui paie encore des prix exorbitants de gas pour eth...
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GweiObserver
· Il y a 12h
Ethereum, il faut le regarder, les multi-chaînes en parlent tous les jours.
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CompoundPersonality
· Il y a 13h
La carte vapeur est-elle de retour pour faire du battage ? Si tu choisis le mauvais camp, tu pleureras.
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ChainChef
· Il y a 13h
on dirait que la domination du marché de l'eth est un peu trop cuite pour être honnête... il est temps de goûter quelques saveurs de chaînes alternatives fraîches.
L'émergence des écosystèmes multichaînes : analyse du potentiel et des défis du marché des stablecoins
Au-delà d'Ethereum : explorer le potentiel des nouvelles Blockchains dans l'adoption des stablecoins
Contexte
Le marché des stablecoins connaît une croissance rapide, devenant une force importante dans l'économie numérique, rivalisant même avec les réseaux financiers traditionnels. Selon une étude d'une certaine plateforme de données, le volume total des transactions de stablecoins en 2023 a dépassé 10,8 billions de dollars. En excluant les transactions "non naturelles" (comme celles pilotées par des robots ou des transactions automatisées), le volume réel des transactions est d'environ 2,3 billions de dollars. Ces données ajustées reflètent un taux de croissance organique annuel des stablecoins atteignant 17 %, soulignant le rôle de plus en plus important des stablecoins dans la finance de détail et institutionnelle. Le graphique ci-dessous fournit des insights visuels sur le paysage actuel et les trajectoires de croissance des stablecoins dans les principaux écosystèmes de blockchain.
Ce graphique montre la tendance de la capitalisation boursière globale des 20 premières blockchains de 2020 à 2025. Ethereum se distingue particulièrement, avec une capitalisation boursière dépassant 100 milliards de dollars à son apogée, dominant l'écosystème blockchain dans son ensemble. Cette capitalisation boursière élevée est étroitement liée au rôle d'Ethereum en tant que principale plateforme pour l'émission de DeFi et de stablecoins, ce qui lui permet de maintenir une position forte même en période de volatilité du marché. D'autres blockchains (comme une certaine chaîne intelligente, une certaine chaîne publique et une certaine chaîne publique haute performance) ont une capitalisation boursière relativement faible mais stable. En particulier, une certaine chaîne publique et une certaine chaîne intelligente présentent une tendance de croissance stable, soulignant leur rôle en tant que plateformes alternatives pour les stablecoins et DeFi, surtout dans les régions et les scénarios d'application où le coût et la vitesse des transactions sont cruciaux.
Il convient de noter que la capitalisation boursière des plateformes émergentes telles que certaines Layer2, certaines nouvelles chaînes publiques et certaines Layer2 augmente progressivement, montrant un taux d'adoption en hausse. Cette trajectoire de croissance indique qu'à mesure que ces écosystèmes continuent de mûrir, ils pourraient potentiellement défier les leaders existants en répondant à des besoins spécifiques ou en offrant une efficacité transactionnelle compétitive. Les données montrent que, bien qu'Ethereum domine en termes de capitalisation boursière totale, d'autres blockchains continuent d'attirer des utilisateurs et des développeurs, suggérant qu'avec la maturation de l'écosystème, l'activité des stablecoins pourrait subir un transfert potentiel.
Ce graphique présente plus en détail la tendance de la capitalisation boursière des stablecoins des 20 principales blockchains. Ethereum, avec une capitalisation boursière des stablecoins de plus de 8 milliards de dollars, est en tête, reflétant son rôle important en tant que plateforme de garde pour des stablecoins majeurs tels que USDT, USDC et DAI. La capitalisation boursière massive d'Ethereum soutient sa position en tant que hub de stablecoins, la demande venant principalement des applications DeFi et des utilisateurs institutionnels recherchant des stablecoins conformes. Cependant, une certaine blockchain publique se distingue en tant que concurrent majeur, avec une capitalisation boursière des stablecoins d'environ 4 milliards de dollars. L'attrait de cette blockchain publique réside dans ses faibles frais de transaction et sa rapidité de traitement, ce qui la rend particulièrement populaire dans des scénarios de trading à haute fréquence, tels que les envois de fonds et les paiements transfrontaliers.
D'autres chaînes (comme certaines chaînes intelligentes, certaines blockchains publiques et certaines blockchains publiques à haute performance) ont une capitalisation boursière de stablecoins relativement petite, mais jouent un rôle clé dans un écosystème diversifié de stablecoins. Par exemple, la capitalisation boursière du stablecoin d'une certaine chaîne intelligente est d'environ 2 milliards de dollars, attirant des projets DeFi et des utilisateurs de détail à la recherche de frais inférieurs à ceux d'Ethereum. Les blockchains plus petites (comme certaines blockchains publiques et certaines blockchains publiques) se positionnent comme des plateformes de niche pour les stablecoins, ciblant généralement des cas d'utilisation spécifiques tels que les paiements transfrontaliers et les petites transactions.
Ethereum : un leader solide
Ethereum est généralement considéré comme la pierre angulaire de la finance décentralisée (DeFi) et reste la chaîne dominante pour les activités de stablecoin, avec une capitalisation boursière de stablecoins dépassant 8 milliards de dollars. Plusieurs facteurs permettent à Ethereum de maintenir sa position de leader dans l'écosystème des stablecoins :
Écosystème DeFi mature et interconnecté : L'immense et mature écosystème DeFi d'Ethereum comprend des protocoles connus tels que certains DEX, certains protocoles de prêt et d'autres protocoles de prêt, qui dépendent fortement de la liquidité des stablecoins dans leur fonctionnement. Les stablecoins sont essentiels pour les pools de liquidité, le prêt et l'agriculture de rendement, rendant Ethereum une plateforme indispensable pour les utilisateurs cherchant des services DeFi complets.
Confiance des institutions et des régulateurs : les stablecoins sur Ethereum (en particulier USDC et DAI) ont reçu la reconnaissance des régulateurs et la confiance des institutions. Avec l'entrée de plus en plus d'institutions dans le domaine des cryptomonnaies, la réputation d'Ethereum en tant que réseau sécurisé et décentralisé en fait un choix idéal pour les stablecoins conformes de niveau institutionnel. Les USDC d'un émetteur de stablecoin et les DAI d'un protocole de stablecoin décentralisé sont les principaux stablecoins natifs d'Ethereum, servant de piliers de confiance au sein de l'écosystème.
Une diversité de stablecoins et d'usages : Ethereum héberge une large gamme de stablecoins, y compris des stablecoins soutenus par des monnaies fiduciaires comme USDT et USDC, ainsi que des stablecoins algorithmiques et décentralisés comme DAI. Cette diversité permet aux utilisateurs d'Ethereum de choisir le stablecoin qui correspond le mieux à leur tolérance au risque, à leurs exigences réglementaires et à leurs préférences. Par exemple, DAI présente une attrait unique car il n'est pas directement lié aux réserves de monnaies fiduciaires, ce qui est en accord avec les valeurs de décentralisation prônées par la communauté Ethereum.
Solutions de couche 2 pour faire face aux problèmes d'échelle : Ethereum fait face à des défis d'échelle, des frais de Gas élevés limitent la participation des petits utilisateurs à la DeFi. Cependant, des solutions de couche 2 comme certaines Layer2, certaines Layer2 et certaines Layer2 réduisent considérablement les coûts de transaction et augmentent le débit, permettant à Ethereum de continuer à maintenir sa position de leader dans les cas d'utilisation des stablecoins sans sacrifier la décentralisation.
Avec le développement continu de l'écosystème de deuxième couche d'Ethereum et la transition complète vers Ethereum 2.0, il est prévu que sa position dominante sur le marché des stablecoins restera maintenue. Alors que la réglementation autour des stablecoins devient de plus en plus claire, l'adoption par les institutions devrait également croître, ce qui pourrait inciter le lancement de stablecoins soutenus par des monnaies fiduciaires et conformes sur Ethereum. De plus, l'écosystème DeFi d'Ethereum pourrait également continuer à innover, en développant de nouveaux cas d'utilisation de stablecoins, y compris des actifs synthétiques, des stablecoins inter-chaînes et des produits de génération de rendement plus complexes.
Une blockchain publique haute performance : alternative haute performance à l'Éther
Certaines blockchains à haute performance sont souvent considérées comme des alternatives haute performance à Ethereum, connues pour leur rapidité de transaction et leurs faibles frais. Bien que la capitalisation boursière des stablecoins de cette blockchain à haute performance soit nettement inférieure à celle d'Ethereum, elle a réussi à attirer une base d'utilisateurs fidèles et devient de plus en plus populaire parmi les utilisateurs de détail et les développeurs recherchant des solutions à faible coût.
Transactions rapides et à faible coût : le mécanisme de consensus unique de preuve d'historique (Proof of History, PoH) d'une blockchain publique haute performance prend en charge un haut débit et une faible latence, permettant au réseau de traiter des milliers de transactions par seconde à des frais très bas. Cela fait de cette blockchain publique haute performance un choix idéal pour les applications nécessitant des transactions fréquentes (comme les paiements de faible montant et les transferts de jetons stables de détail). Par conséquent, des stablecoins comme USDC et USDT sont souvent utilisés pour les paiements quotidiens et les transferts rapides au sein de l'écosystème sur cette blockchain publique haute performance.
Intégration des paiements et des applications de jeu : une chaîne de blocs haute performance se positionne comme une plateforme idéale pour les secteurs du jeu et des paiements, qui exigent des transactions rapides et peu coûteuses. Ses outils de développement conviviaux et son support pour les applications haute performance en font la plateforme de choix pour les développeurs souhaitant créer des applications décentralisées (dApp), qui sont souvent intégrées avec des stablecoins. Par exemple, le jeu blockchain某游戏 et le service de streaming musical某音乐平台 tirent parti de la vitesse et de la stabilité de cette chaîne de blocs haute performance, utilisant respectivement des stablecoins comme monnaie dans le jeu et outil de pourboire.
Problèmes de stabilité du réseau : Bien que la haute performance d'une certaine blockchain publique soit un grand avantage, elle fait également face à des interruptions de réseau et à des problèmes de stabilité. Ces temps d'arrêt amènent certains utilisateurs à douter de sa fiabilité, en particulier dans des scénarios de transactions de grande valeur ou d'utilisation institutionnelle. La résilience du réseau de cette blockchain publique haute performance est encore en développement, et elle doit résoudre ces défis techniques pour obtenir la confiance totale du marché des stablecoins et de la DeFi.
Collaboration avec USDC et solutions inter-chaînes : La collaboration entre une certaine blockchain haute performance et l'émetteur de USDC, une certaine société de stablecoin, est un facteur clé pour promouvoir l'adoption des stablecoins sur la plateforme. La disponibilité de USDC sur cette certaine blockchain haute performance offre aux utilisateurs un stablecoin soutenu par le dollar de confiance, renforçant ainsi l'attrait de cette certaine blockchain haute performance. De plus, cette certaine blockchain haute performance explore des solutions inter-chaînes, ce qui permettra aux actifs de circuler sans friction entre cette certaine blockchain haute performance et Ethereum, offrant aux utilisateurs plus de flexibilité et élargissant son influence sur le marché des stablecoins.
Une blockchain haute performance présente un potentiel de croissance significatif dans le domaine des stablecoins, surtout si elle peut maintenir la stabilité du réseau et renforcer sa position dans les domaines des jeux et des paiements de détail. En continuant sa collaboration avec USDC et en explorant les capacités inter-chaînes, cette blockchain haute performance pourrait attirer davantage de transactions de stablecoins et d'applications DeFi. Cependant, sa structure de validateurs centralisée et les problèmes d'interruption du réseau pourraient limiter son attrait pour les institutions, à moins que ces problèmes ne soient résolus.
Conditions clés pour la croissance des stablecoins
Avec l'attrait croissant des stablecoins sur le marché des cryptomonnaies et des finances, certaines caractéristiques écologiques et environnementales favorisent l'adoption et la croissance des stablecoins. Ces environnements possèdent non seulement des avantages techniques, mais répondent également stratégiquement aux besoins des utilisateurs de détail et des investisseurs institutionnels. Voici les caractéristiques spécifiques des écosystèmes Blockchain qui sont les plus susceptibles de connaître une explosion des stablecoins, ainsi que les données et tendances récentes observées sur le marché.
1. Faibles frais de transaction
Les échanges de stablecoins sont généralement fréquents et nécessitent une faible latence, en particulier dans les scénarios où les utilisateurs dépendent des stablecoins pour des transactions quotidiennes, des paiements transfrontaliers et des remises. Un écosystème avec des frais de transaction bas et une haute évolutivité est plus attrayant, car il permet des transactions économiquement efficaces sans congestion du réseau.
Lors d'une enquête en 2023 auprès des utilisateurs de stablecoins, plus de 60 % des répondants ont déclaré que le coût des transactions était le principal facteur de leur choix de plateforme Blockchain. Les frais de transaction moyens d'Ethereum dépassent souvent 10 dollars pendant les périodes de congestion du réseau, tandis que les frais de transaction moyens de certains réseaux comme un certain blockchain public et une certaine chaîne intelligente sont inférieurs à 0,10 dollar. Cela a entraîné une migration massive de USDT d'Ethereum vers un certain blockchain public, qui a capturé environ 30 % de l'offre de USDT, principalement grâce à ses faibles frais, ce qui le rend particulièrement attrayant dans les régions où la demande de transferts d'argent transfrontaliers est élevée. De plus, une certaine chaîne intelligente continue d'attirer les utilisateurs de détail dans son écosystème DeFi en raison de frais de transaction bien inférieurs à ceux d'Ethereum.
Offrir un environnement Blockchain à faible coût et à haute évolutivité (comme certaines solutions de deuxième couche Ethereum Layer 2 et certaines blockchains publiques à haute performance) est également très adapté à la croissance des stablecoins. Certaines blockchains publiques à haute performance peuvent traiter jusqu'à 65 000 transactions par seconde, avec des frais moyens relativement bas, en particulier dans les applications de paiement et de jeu, où l'adoption des stablecoins augmente progressivement.
2. Un puissant écosystème DeFi avec des cas d'utilisation diversifiés
Un écosystème DeFi puissant attire non seulement la liquidité des stablecoins, mais offre également une utilité qui va au-delà des simples transactions. Dans un environnement avec des applications telles que le prêt et la génération de rendement, les stablecoins, en tant que moyen d'échange et garantie stables, deviennent le cœur de divers produits DeFi.
Ethereum gère plus de 70 % des applications DeFi mondiales, et les stablecoins représentent près de 50 % du total de la valeur verrouillée (TVL) des protocoles DeFi d'Ethereum. Cet usage répandu des stablecoins est la raison principale pour laquelle Ethereum reste en tête dans l'adoption des stablecoins, malgré des frais relativement élevés. À la fin du deuxième trimestre 2024, la valeur verrouillée DeFi d'Ethereum était d'environ 40 milliards de dollars, dont une part importante était occupée par des stablecoins (comme USDC, USDT et DAI).
Une chaîne intelligente dispose également d'un écosystème DeFi actif, avec des plateformes largement utilisées telles qu'un DEX et un protocole de prêt.