Bull retour rapide ? 4 graphiques pour comprendre les tendances des données off-chain
Le Bitcoin a de nouveau franchi la barre des 94 000 dollars, entraînant une hausse généralisée du marché des cryptomonnaies. Derrière cette vague haussière, les données off-chain montrent-elles déjà des signes de marché haussier ? En analysant des indicateurs clés tels que le volume des transactions, le comportement des utilisateurs et la distribution des avoirs, nous pouvons plonger dans la logique sous-jacente des tendances du marché.
Volume des transactions et activité du marché
Selon les statistiques d'une certaine plateforme de données, le volume total des transactions sur l'ensemble du réseau a atteint 39,9 milliards de dollars au cours des dernières 24 heures, avec plus de 7,2 millions de transactions et 3,03 millions d'adresses uniques participant aux transactions, impliquant 13 800 types de jetons. Depuis juillet 2023, le volume des transactions a augmenté de son point bas de 2 millions à 10 millions, en particulier après avril 2024, indiquant une amélioration significative de la liquidité du marché. Bien que le nombre de transactions off-chain ait connu une forte baisse en mars 2025, la tendance générale demeure à la hausse à court terme.
Changement de la structure des traders
Le graphique des tendances des traders montre les fluctuations du nombre d'utilisateurs actifs sur la chaîne depuis 2023. Les données indiquent qu'en octobre 2023, le nombre de traders était tombé en dessous de 2 millions, mais a rapidement rebondi à 8 millions au second semestre 2024, et est resté à un niveau relativement élevé en janvier 2025. Ce changement coïncide fortement avec la phase de "récupération-explosion" du cycle du marché. Il est important de noter que la croissance du nombre de traders n'est pas linéaire, avec des ajustements à court terme observés à chaque milieu de trimestre (comme en mai et en août). Le graphique reflète également l'impact temporaire des nouvelles majeures sur le sentiment des investisseurs institutionnels et particuliers. Cependant, le nombre actuel de 3,03 millions de traders actifs par jour reste relativement bas, n'étant qu'un tiers du niveau de pointe, ce qui nécessite une surveillance supplémentaire.
distribution des avoirs de tokens off-chain
Parmi les traders actifs, les adresses de portefeuille peuvent être classées en fonction de la taille des positions. Actuellement, le nombre de portefeuilles "whale" détenant plus de 100 millions de dollars d'actifs s'élève à 1052, tandis que le nombre de portefeuilles de petits investisseurs (détenant moins de 10 000 dollars) atteint environ 214 millions, mais le montant total des positions est bien inférieur à celui des whales. Ce phénomène de "80-20" est très courant sur les marchés financiers : les gros capitaux entrent souvent en premier pour accumuler des actifs, suivis par les capitaux moyens et petits qui font monter les prix des actifs. Il convient de noter que le nombre de portefeuilles de niveau "dolphin" (1M-10M dollars) et "fish" (10K-100K dollars) joue également un rôle de soutien important pour la liquidité du marché.
Analyse de l'écosystème des tokens
Les données montrent que les transactions sur Polygon restent relativement stables, avec un volume quotidien d'environ 4K. Il est à noter qu'en se basant sur les données de la chaîne Ethereum, l'activité sur cette dernière a connu une baisse significative au début de 2025, tandis que la réaction des prix a été relativement retardée. Avec l'émergence de plus en plus de chaînes publiques Layer1, le déclin de l'activité de l'écosystème Ethereum pourrait redéfinir le paysage du marché.
résumé
Bien que le Bitcoin soit revenu à 90 000 dollars, de nombreux tokens à faible capitalisation ont connu des hausses considérables, mais le volume des transactions off-chain sur le marché n'a pas encore retrouvé un niveau d'activité satisfaisant. Avec la mise en œuvre de nouvelles politiques et mesures de régulation en 2025, la structure des traders off-chain devient plus diversifiée, avec des fonds importants et des petits investisseurs actifs en même temps. Même lorsque de nouveaux sujets et secteurs émergent, les investisseurs doivent rester attentifs aux variations marginales des données, maintenir un jugement rationnel dans un marché euphorique et suivre les mouvements des gros capitaux pour se prémunir contre le risque de pression à la vente à court terme pouvant résulter d'une concentration élevée des fonds.
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PositionPhobia
· Il y a 16h
Heureusement, j'ai augmenté la position fin mars.
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Blockwatcher9000
· Il y a 21h
Emma est à nouveau haussier, attendant de grandes fluctuations.
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TokenRationEater
· Il y a 21h
bull revient vite, c'est super, je m'en vais, je m'en vais.
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OldLeekMaster
· Il y a 21h
Le pump signifie bull run, n'est-ce pas ?
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ser_ngmi
· Il y a 21h
bull est de retour, bull est de retour, le marché To the moon
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FloorSweeper
· Il y a 21h
weak hands fomo'ing in... temps de contre-trader la foule tbh
Bitcoin atteint 94 000 $ - Les données off-chain révèlent des signaux de bull run
Bull retour rapide ? 4 graphiques pour comprendre les tendances des données off-chain
Le Bitcoin a de nouveau franchi la barre des 94 000 dollars, entraînant une hausse généralisée du marché des cryptomonnaies. Derrière cette vague haussière, les données off-chain montrent-elles déjà des signes de marché haussier ? En analysant des indicateurs clés tels que le volume des transactions, le comportement des utilisateurs et la distribution des avoirs, nous pouvons plonger dans la logique sous-jacente des tendances du marché.
Volume des transactions et activité du marché
Selon les statistiques d'une certaine plateforme de données, le volume total des transactions sur l'ensemble du réseau a atteint 39,9 milliards de dollars au cours des dernières 24 heures, avec plus de 7,2 millions de transactions et 3,03 millions d'adresses uniques participant aux transactions, impliquant 13 800 types de jetons. Depuis juillet 2023, le volume des transactions a augmenté de son point bas de 2 millions à 10 millions, en particulier après avril 2024, indiquant une amélioration significative de la liquidité du marché. Bien que le nombre de transactions off-chain ait connu une forte baisse en mars 2025, la tendance générale demeure à la hausse à court terme.
Changement de la structure des traders
Le graphique des tendances des traders montre les fluctuations du nombre d'utilisateurs actifs sur la chaîne depuis 2023. Les données indiquent qu'en octobre 2023, le nombre de traders était tombé en dessous de 2 millions, mais a rapidement rebondi à 8 millions au second semestre 2024, et est resté à un niveau relativement élevé en janvier 2025. Ce changement coïncide fortement avec la phase de "récupération-explosion" du cycle du marché. Il est important de noter que la croissance du nombre de traders n'est pas linéaire, avec des ajustements à court terme observés à chaque milieu de trimestre (comme en mai et en août). Le graphique reflète également l'impact temporaire des nouvelles majeures sur le sentiment des investisseurs institutionnels et particuliers. Cependant, le nombre actuel de 3,03 millions de traders actifs par jour reste relativement bas, n'étant qu'un tiers du niveau de pointe, ce qui nécessite une surveillance supplémentaire.
distribution des avoirs de tokens off-chain
Parmi les traders actifs, les adresses de portefeuille peuvent être classées en fonction de la taille des positions. Actuellement, le nombre de portefeuilles "whale" détenant plus de 100 millions de dollars d'actifs s'élève à 1052, tandis que le nombre de portefeuilles de petits investisseurs (détenant moins de 10 000 dollars) atteint environ 214 millions, mais le montant total des positions est bien inférieur à celui des whales. Ce phénomène de "80-20" est très courant sur les marchés financiers : les gros capitaux entrent souvent en premier pour accumuler des actifs, suivis par les capitaux moyens et petits qui font monter les prix des actifs. Il convient de noter que le nombre de portefeuilles de niveau "dolphin" (1M-10M dollars) et "fish" (10K-100K dollars) joue également un rôle de soutien important pour la liquidité du marché.
Analyse de l'écosystème des tokens
Les données montrent que les transactions sur Polygon restent relativement stables, avec un volume quotidien d'environ 4K. Il est à noter qu'en se basant sur les données de la chaîne Ethereum, l'activité sur cette dernière a connu une baisse significative au début de 2025, tandis que la réaction des prix a été relativement retardée. Avec l'émergence de plus en plus de chaînes publiques Layer1, le déclin de l'activité de l'écosystème Ethereum pourrait redéfinir le paysage du marché.
résumé
Bien que le Bitcoin soit revenu à 90 000 dollars, de nombreux tokens à faible capitalisation ont connu des hausses considérables, mais le volume des transactions off-chain sur le marché n'a pas encore retrouvé un niveau d'activité satisfaisant. Avec la mise en œuvre de nouvelles politiques et mesures de régulation en 2025, la structure des traders off-chain devient plus diversifiée, avec des fonds importants et des petits investisseurs actifs en même temps. Même lorsque de nouveaux sujets et secteurs émergent, les investisseurs doivent rester attentifs aux variations marginales des données, maintenir un jugement rationnel dans un marché euphorique et suivre les mouvements des gros capitaux pour se prémunir contre le risque de pression à la vente à court terme pouvant résulter d'une concentration élevée des fonds.