Новые тенденции в управлении ликвидностью DeFi: механизмы динамической корректировки ведут к изменениям
Недавно, после участия в блокчейн-мероприятии в Сингапуре, стало очевидно, что в области Децентрализованных финансов происходит технологическая революция, связанная с "Ликвидностью". Особенно проекты в экосистеме Solana продемонстрировали значительные инновации в управлении ликвидностью. В частности, технология динамического управления ликвидностью (DLMM) стала центром обсуждений среди участников.
Это внимание не возникло на пустом месте. За последние полгода активность в области Децентрализованные финансы на блокчейне Solana продолжала расти, объемы сделок на блокчейне резко увеличились, а общая заблокированная стоимость (TVL) также показала тенденцию к восстановлению. Однако за процветанием скрываются новые вызовы: с увеличением числа проектов ликвидность была чрезмерно рассредоточена, что привело к недостаточной глубине многих торговых пар и высоким проскальзываниям, что не только повлияло на пользовательский опыт, но и сжало пространство для доходности поставщиков ликвидности (LP).
На таком фоне появилась технология DLMM, которая предлагает новые возможности для решения этих проблем.
DLMM: Новый двигатель ликвидности Децентрализованных финансов
DLMM (Динамическое управление ликвидностью) является дальнейшей инновацией на основе концентрированной ликвидности. Он преодолевает ограничения традиционных LP, которым необходимо вручную регулировать диапазон ликвидности, реализуя интеллектуальное управление, которое автоматически настраивает распределение средств в зависимости от динамики рынка.
Преимущества DLMM в основном проявляются в следующих аспектах:
Автоматически реагировать на рыночные колебания, эффективно защищая от резких изменений цен.
Повышение эффективности использования средств, максимизация потенциала дохода от каждого рубля.
Значительное снижение проскальзывания сделок, оптимизация пользовательского опыта при торговле
Срочная необходимость экосистемы Solana
Основные проблемы, с которыми в настоящее время сталкивается экосистема Solana, заключаются в следующем: несмотря на то что TVL немного возрос, взрывной рост количества проектов привел к чрезмерному размыванию ликвидности. Новые проекты часто подвергаются критике за недостаток ликвидности, в то время как зрелые проекты сталкиваются с низкой эффективностью использования капитала и трудностями в привлечении новых пользователей.
В данной ситуации динамический механизм регулировки DLMM подобен установке "умной системы вождения" для ликвидностного рынка. Он способен автоматически настраивать позиции капитала, всегда сосредоточивая его в самых активных областях рынка, избегая потерь и бездействия, что помогает всей экосистеме Децентрализованных финансов достичь "самовосстановления".
Как DLMM изменит экосистему торговли
В качестве примера известного проекта на блокчейне Solana, недавно внедренный механизм DLMM показал значительные результаты:
Значительное снижение проскальзывания при торговле, особенно улучшен опыт торговли некоторыми токенами с малой капитализацией.
Увеличение доходности LP благодаря значительному повышению коэффициента использования капитала
Повышенная концентрация ликвидности, позволяющая новым проектам быстро набирать достаточную глубину рынка после запуска
Более того, проект планирует открыть модель DLMM для большего числа участников экосистемы, предлагая решения «Ликвидность как услуга» (LaaS), направленные на облегчение проблемы рассеянной ликвидности, с которой сталкивается экосистема Solana.
С более макроэкономической точки зрения, это на самом деле представляет собой план обновления набора инфраструктуры Децентрализованные финансы, а DLMM является основным двигателем этого плана.
Будущее: новый тренд управления ликвидностью
Анализируя тенденции конференций, данные блокчейна и реальные отзывы пользователей, мы можем предсказать, что следующим движущим двигателем роста рынка Децентрализованные финансы, вероятно, сосредоточится на следующих аспектах:
Широкое применение технологий динамического управления ликвидностью
Популяризация модели обслуживания ликвидности (LaaS)
Полное повышение эффективности использования средств
Эти тенденции тихо меняют траекторию развития Solana и всего рынка Децентрализованные финансы.
Смотря в будущее, технологии DLMM могут стать стандартной конфигурацией для проектов в области Децентрализованные финансы, как когда-то модель автоматических маркет-мейкеров (AMM). В этом цикле восстановления рынка проекты, которые первыми освоят и эффективно используют эту новую технологию, вероятно, займут лидирующие позиции в конкуренции и возглавят следующую волну инноваций в области Децентрализованные финансы.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
16 Лайков
Награда
16
5
Поделиться
комментарий
0/400
ValidatorViking
· 08-04 17:20
хмм, инфраструктура узлов Solana все еще нуждается в испытаниях в боевых условиях, прежде чем мы перейдем к dlmm... видел слишком много сбоев консенсуса, чтобы доверять этому хайпу
Посмотреть ОригиналОтветить0
OptionWhisperer
· 08-04 17:18
Снова дует сол в небесах? Проснитесь, народ!
Посмотреть ОригиналОтветить0
GasFeePhobia
· 08-04 17:14
sol действительно удивительный
Посмотреть ОригиналОтветить0
ValidatorVibes
· 08-04 17:04
фу, снова этот TPS от Sol... но, честно говоря, фрагментация ликвидности сейчас реальна.
Посмотреть ОригиналОтветить0
PhantomMiner
· 08-04 17:04
Сеть Sol испытывает огромное давление. Кто сможет это выдержать?
Новая тенденция в Децентрализованных финансах: динамическое управление ликвидностью ведет к изменениям в экосистеме Solana
Новые тенденции в управлении ликвидностью DeFi: механизмы динамической корректировки ведут к изменениям
Недавно, после участия в блокчейн-мероприятии в Сингапуре, стало очевидно, что в области Децентрализованных финансов происходит технологическая революция, связанная с "Ликвидностью". Особенно проекты в экосистеме Solana продемонстрировали значительные инновации в управлении ликвидностью. В частности, технология динамического управления ликвидностью (DLMM) стала центром обсуждений среди участников.
Это внимание не возникло на пустом месте. За последние полгода активность в области Децентрализованные финансы на блокчейне Solana продолжала расти, объемы сделок на блокчейне резко увеличились, а общая заблокированная стоимость (TVL) также показала тенденцию к восстановлению. Однако за процветанием скрываются новые вызовы: с увеличением числа проектов ликвидность была чрезмерно рассредоточена, что привело к недостаточной глубине многих торговых пар и высоким проскальзываниям, что не только повлияло на пользовательский опыт, но и сжало пространство для доходности поставщиков ликвидности (LP).
На таком фоне появилась технология DLMM, которая предлагает новые возможности для решения этих проблем.
DLMM: Новый двигатель ликвидности Децентрализованных финансов
DLMM (Динамическое управление ликвидностью) является дальнейшей инновацией на основе концентрированной ликвидности. Он преодолевает ограничения традиционных LP, которым необходимо вручную регулировать диапазон ликвидности, реализуя интеллектуальное управление, которое автоматически настраивает распределение средств в зависимости от динамики рынка.
Преимущества DLMM в основном проявляются в следующих аспектах:
Срочная необходимость экосистемы Solana
Основные проблемы, с которыми в настоящее время сталкивается экосистема Solana, заключаются в следующем: несмотря на то что TVL немного возрос, взрывной рост количества проектов привел к чрезмерному размыванию ликвидности. Новые проекты часто подвергаются критике за недостаток ликвидности, в то время как зрелые проекты сталкиваются с низкой эффективностью использования капитала и трудностями в привлечении новых пользователей.
В данной ситуации динамический механизм регулировки DLMM подобен установке "умной системы вождения" для ликвидностного рынка. Он способен автоматически настраивать позиции капитала, всегда сосредоточивая его в самых активных областях рынка, избегая потерь и бездействия, что помогает всей экосистеме Децентрализованных финансов достичь "самовосстановления".
Как DLMM изменит экосистему торговли
В качестве примера известного проекта на блокчейне Solana, недавно внедренный механизм DLMM показал значительные результаты:
Более того, проект планирует открыть модель DLMM для большего числа участников экосистемы, предлагая решения «Ликвидность как услуга» (LaaS), направленные на облегчение проблемы рассеянной ликвидности, с которой сталкивается экосистема Solana.
С более макроэкономической точки зрения, это на самом деле представляет собой план обновления набора инфраструктуры Децентрализованные финансы, а DLMM является основным двигателем этого плана.
Будущее: новый тренд управления ликвидностью
Анализируя тенденции конференций, данные блокчейна и реальные отзывы пользователей, мы можем предсказать, что следующим движущим двигателем роста рынка Децентрализованные финансы, вероятно, сосредоточится на следующих аспектах:
Эти тенденции тихо меняют траекторию развития Solana и всего рынка Децентрализованные финансы.
Смотря в будущее, технологии DLMM могут стать стандартной конфигурацией для проектов в области Децентрализованные финансы, как когда-то модель автоматических маркет-мейкеров (AMM). В этом цикле восстановления рынка проекты, которые первыми освоят и эффективно используют эту новую технологию, вероятно, займут лидирующие позиции в конкуренции и возглавят следующую волну инноваций в области Децентрализованные финансы.