Финтех компании часто предоставляют исключительный пользовательский опыт, но им мешают традиционные финансовые инфраструктуры, которые являются изолированными, медленными, дорогими и негибкими. В отличие от этого, децентрализованные финансы (DeFi) предлагают быструю, экономически эффективную и совместимую инфраструктуру, но им не хватает массовой доступности.
Предложенное решение — это «DeFi мулет»: сочетание удобного пользовательского интерфейса финтеха с эффективным бэк-эндом DeFi.
Неизбежность DeFi Мулета
Зависимость финтехов от устаревших финансовых систем ограничивает их способность контролировать затраты и расширять ассортимент продуктов. Эти традиционные инфраструктуры не только дорого поддерживать, но и представляют собой потенциальные риски. Переходя на автономные, надежно нейтральные публичные инфраструктуры, такие как DeFi, финтехи могут преодолеть эти ограничения.
Преимущества DeFi очевидны в области стейблкоинов. В то время как традиционные международные денежные переводы могут стоить от $30 до $50 и занимать несколько дней, транзакции со стейблкоинами завершаются за секунды за считанные центы. Кроме платежей, DeFi предлагает круглосуточную инфраструктуру для торговли, кредитования и заимствования, обеспечивая мгновенное завершение операций, открытый доступ и глубокую ликвидность.
Интегрируя свои готовые к соблюдению нормативов фронтенды с инфраструктурами DeFi, финтехи могут сосредоточиться на предоставлении превосходного пользовательского опыта. Эта интеграция не только способствует инновациям, но и стимулирует большую ликвидность в сети, создавая положительную обратную связь, которая укрепляет модель DeFi mullet.
Принятие массового использования
Текущая экосистема DeFi продемонстрировала свою надежность для интеграции в Финтех. Множество протоколов теперь надежно управляют миллиардами в кредитах через неизменяемые, минимизированные по управлению конструкции. Эта инфраструктура предоставляет финтехам больший контроль над своими операциями, что является решающим фактором, подчеркнутым инцидентами, такими как банкротство Synapse, которое задержало средства пользователей Yotta, которые предполагались как застрахованные FDIC.
Институциональное принятие DeFi также нарастает:
BlackRock токенизировала фонд через Securitize
Stripe приобрела Bridge за 1 миллиард долларов для улучшения своих решений по стейблкоинам, и
США изучают возможность создания стратегического резерва биткойнов.
Эти события указывают на ощутимый сдвиг в сторону интеграции DeFi.
Смотрим в будущее
В ближайшие годы мы можем ожидать, что финтехи выпустят больше продуктов, таких как крипто-залоговые кредиты, ончейн сберегательные счета и мгновенные международные платежи. Эти услуги будут поддерживаться смарт-кошельками и абстракцией учетных записей, обеспечивая пользователям знакомые интерфейсы, похожие на Web2. Ранние последователи этой модели, вероятно, получат значительные преимущества перед конкурентами.
Однако открытая инфраструктура DeFi обеспечивает возможность даже для запоздалых участников извлекать выгоду из существующих сетевых эффектов, не начиная с нуля.
Некоторые скептики утверждают, что участие финтеха и традиционных учреждений может поставить под угрозу децентрализацию из-за требований регуляторного соблюдения. Хотя эта озабоченность обоснованна, более разумно регулировать приложения, с которыми взаимодействуют пользователи, а не основные протоколы. Для того чтобы этот подход был эффективным, протоколы должны оставаться достоверно нейтральными.
Кредибельно нейтральный механизм придерживается четырех принципов:
Это не благоприятствует конкретным лицам или результатам.
Это с открытым исходным кодом с общедоступной проверяемой реализацией.
Это просто и понятно.
Это происходит нечасто.
Протоколы, такие как HTTP и SMTP, являются примером силы достоверно нейтральных систем – они бесплатны, открыты и не регулируются, только клиенты подлежат надзору. Применение той же логики к DeFi может обеспечить его устойчивую интеграцию с Финтех.
Эта статья основана на мнении Мерлина Эгалите, соучредителя Morpho Labs, первоначально опубликованном в другом месте.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
DeFi Мулет – Интеграция Финтех фронтендов с DeFi бэкендами
Финтех компании часто предоставляют исключительный пользовательский опыт, но им мешают традиционные финансовые инфраструктуры, которые являются изолированными, медленными, дорогими и негибкими. В отличие от этого, децентрализованные финансы (DeFi) предлагают быструю, экономически эффективную и совместимую инфраструктуру, но им не хватает массовой доступности.
Предложенное решение — это «DeFi мулет»: сочетание удобного пользовательского интерфейса финтеха с эффективным бэк-эндом DeFi.
Неизбежность DeFi Мулета
Зависимость финтехов от устаревших финансовых систем ограничивает их способность контролировать затраты и расширять ассортимент продуктов. Эти традиционные инфраструктуры не только дорого поддерживать, но и представляют собой потенциальные риски. Переходя на автономные, надежно нейтральные публичные инфраструктуры, такие как DeFi, финтехи могут преодолеть эти ограничения.
Интегрируя свои готовые к соблюдению нормативов фронтенды с инфраструктурами DeFi, финтехи могут сосредоточиться на предоставлении превосходного пользовательского опыта. Эта интеграция не только способствует инновациям, но и стимулирует большую ликвидность в сети, создавая положительную обратную связь, которая укрепляет модель DeFi mullet.
Принятие массового использования
Текущая экосистема DeFi продемонстрировала свою надежность для интеграции в Финтех. Множество протоколов теперь надежно управляют миллиардами в кредитах через неизменяемые, минимизированные по управлению конструкции. Эта инфраструктура предоставляет финтехам больший контроль над своими операциями, что является решающим фактором, подчеркнутым инцидентами, такими как банкротство Synapse, которое задержало средства пользователей Yotta, которые предполагались как застрахованные FDIC.
Институциональное принятие DeFi также нарастает:
Эти события указывают на ощутимый сдвиг в сторону интеграции DeFi.
Смотрим в будущее
В ближайшие годы мы можем ожидать, что финтехи выпустят больше продуктов, таких как крипто-залоговые кредиты, ончейн сберегательные счета и мгновенные международные платежи. Эти услуги будут поддерживаться смарт-кошельками и абстракцией учетных записей, обеспечивая пользователям знакомые интерфейсы, похожие на Web2. Ранние последователи этой модели, вероятно, получат значительные преимущества перед конкурентами.
Однако открытая инфраструктура DeFi обеспечивает возможность даже для запоздалых участников извлекать выгоду из существующих сетевых эффектов, не начиная с нуля.
Некоторые скептики утверждают, что участие финтеха и традиционных учреждений может поставить под угрозу децентрализацию из-за требований регуляторного соблюдения. Хотя эта озабоченность обоснованна, более разумно регулировать приложения, с которыми взаимодействуют пользователи, а не основные протоколы. Для того чтобы этот подход был эффективным, протоколы должны оставаться достоверно нейтральными.
Кредибельно нейтральный механизм придерживается четырех принципов:
Протоколы, такие как HTTP и SMTP, являются примером силы достоверно нейтральных систем – они бесплатны, открыты и не регулируются, только клиенты подлежат надзору. Применение той же логики к DeFi может обеспечить его устойчивую интеграцию с Финтех.
Эта статья основана на мнении Мерлина Эгалите, соучредителя Morpho Labs, первоначально опубликованном в другом месте.